金融學(xué)第九講（下）_跨考網(wǎng)

三、中央銀行體制下的支付清算系統(tǒng)

（一）支付清算系統(tǒng)

1、支付清算系統(tǒng)是由提供資金清算服務(wù)的中介機構(gòu)和實現(xiàn)支付指令傳輸以及資金清算的專業(yè)技術(shù)手段共同組成，用以實現(xiàn)債權(quán)債務(wù)清償及資金轉(zhuǎn)移的一種金融制度安排。

2、清算方式

? 全額實時結(jié)算:全額是指每筆業(yè)務(wù)單獨按照實際發(fā)生額進行清算，實時是指在營業(yè)日清算期間不間斷、不定時進行連續(xù)清算。

? 凈額批量清算: 指清算系統(tǒng)在某一時點對各金融機構(gòu)的凈結(jié)算頭寸，即收到的轉(zhuǎn)賬金額減去發(fā)出的轉(zhuǎn)賬金額后的凈額，進行清算。

? 大額資金轉(zhuǎn)帳系統(tǒng)：由中央銀行經(jīng)營的處理國內(nèi)行間往來、證券和金融衍生工具交易、黃金外匯交易、貨幣市場交易以及國際經(jīng)貿(mào)、金融往來引起的資金轉(zhuǎn)移清算的支付系統(tǒng)，是國家支付系統(tǒng)的主動脈，分為全額清算和凈額清算兩種基本模式。

? 小額定時結(jié)算系統(tǒng)：由銀行或私營清算機構(gòu)經(jīng)營的服務(wù)于工商企業(yè)、個人消費者、其他小型經(jīng)濟交易的參與者，滿足社會經(jīng)濟活動和消費活動對支付結(jié)算需要的支付系統(tǒng)，采用的支付媒介主要有現(xiàn)金、銀行卡、票據(jù)等，多采用批量處理、定時差額結(jié)算方式。

（二）中央銀行組織全國的支付清算

1.同城或同地區(qū)的資金清算

– 票據(jù)交換所，存款貨幣銀行為客戶開出的各種票據(jù)形成債權(quán)債務(wù)關(guān)系，通過相互間交換票據(jù)軋差來結(jié)清這種債權(quán)債務(wù)關(guān)系的場所。

– 票據(jù)清算程序：入場前先計算應(yīng)收款項，填交換票據(jù)計算表；入場后各行將應(yīng)收票據(jù)交有關(guān)付款行，同時接受他行交來的應(yīng)付票據(jù)，計算應(yīng)付金額，填交換票據(jù)計算表；各行根據(jù)票據(jù)交換計算表計算應(yīng)收或應(yīng)付差額，填交換差額報告單，報交換所結(jié)算員（中央銀行負責(zé)）辦理款項收付。

2.異地銀行間資金劃撥清算

– 異地銀行間資金劃撥由中央銀行統(tǒng)一辦理

– 模式一，先由商業(yè)銀行等金融機構(gòu)通過內(nèi)部聯(lián)行系統(tǒng)劃轉(zhuǎn)，最后由他們的總行通過中央銀行辦理轉(zhuǎn)賬清算。

– 模式二，直接將異地票據(jù)統(tǒng)一集中送到中央銀行總行辦理軋差轉(zhuǎn)賬。

本章思考題

1. 簡述中央銀行產(chǎn)生的必然性。

2. 簡述中央銀行的職能。

3. 常用的清算方式有哪些？